Λύση στα «κόκκινα» δάνεια χωρίς επιθετικές ρευστοποιήσεις

Ηπιες δράσεις απομείωσης των επισφαλειών από τις ελληνικές τράπεζες φαίνεται πως αποδέχεται ο Ενιαίος Εποπτικός Μηχανισμός (SSM), αποκλείοντας επιθετικές ρευστοποιήσεις στοιχείων του ενεργητικού τους, τουλάχιστον ως και τις αρχές του 2018. Πρόκειται για κεντρικό αίτημα των διοικήσεων των τεσσάρων συστημικών ομίλων προς τον επόπτη τους, οι οποίες θέλουν το μεγαλύτερο μέρος της προσαρμογής, περί το 70%, να γίνει με ρυθμίσεις.

Οπως επισημαίνει κορυφαίο τραπεζικό στέλεχος που έχει αυτή την περίοδο διαρκή επαφή με τα στελέχη του εποπτικού βραχίονα της Ευρωπαϊκής Κεντρικής Τράπεζας (ΕΚΤ), η διαχείριση των «κόκκινων» δανείων δεν είναι δυνατόν να κινηθεί τα επόμενα τρίμηνα με πολύ γρήγορους ρυθμούς, λόγω αντικειμενικών δυσκολιών για τις οποίες δεν υπάρχει ευθύνη των εγχώριων ιδρυμάτων.

«Δεν είναι μόνο το μακροοικονομικό περιβάλλον μέσα στο οποίο καλούμαστε να κινηθούμε, αλλά και η αναγκαία μεγάλη εσωτερική αναδιοργάνωση των οργανισμών μας, η οποία θα απαιτήσει κάποιον χρόνο». Σύμφωνα με πληροφορίες, οι τέσσερις συστημικοί όμιλοι έχουν υποσχεθεί στον SSM να ολοκληρώσουν ως τις αρχές του 2017 την τροποποίηση της επιχειρησιακής του δομής, ώστε να μπορέσουν οι μονάδες επισφαλειών τους να «φουλάρουν μηχανές». «Πρόκειται για φιλόδοξη προθεσμία» σχολιάζει έμπειρος τραπεζίτης. Οπως υπογραμμίζει σχετικά, «η πλυθυσμιακή μετατόπιση ανθρώπινου δυναμικού στις σχετικές διευθύνσεις και η δημιουργία νέων δομών, η οποία ακόμη δεν έχει ξεκινήσει, δύσκολα θα έχουν τελειώσει εντός των χρονικών ορίων που έχουν τεθεί».

Πώς θα γίνει η δουλειά

Αυτή τη στιγμή βρίσκονται σε πλήρη εξέλιξη άτυπες συζητήσεις με τον SSM. Μέχρι και το τέλος Σεπτεμβρίου οι τράπεζες θα έχουν αποστείλει στη Φρανκφούρτη τα σχέδιά τους για μείωση των μη εξυπηρετούμενων ανοιγμάτων τους κατά 40 δισ. ευρώ συνολικά ως και το τέλος του 2019.

Ωστόσο, οι διαπραγματεύσεις με τον SSM δεν θα σταματήσουν εκεί. «Η ουσιαστική κουβέντα με τον επόπτη μας για το πώς «θα γίνει η δουλειά», τότε είναι που θα ξεκινήσει» υπογραμμίζει γενικός διευθυντής συστημικού ομίλου.

Στο πλαίσιο αυτό, προσθέτει, «μετά την κατάθεση των πλάνων αναδιάρθρωσης των χαρτοφυλακίων μας, θα ακολουθήσουν παρατηρήσεις και ερωτήσεις για το πώς θα υλοποιήσουμε τις αναλαμβανόμενες δεσμεύσεις. Ο SSM θα ζητήσει να κάνουμε κάθε δράση «πενηνταράκια»!».

Αυτές οι διεργασίες, σε συνδυασμό με το μεγάλο έργο αναδιάρθρωσης στο εσωτερικό των πιστωτικών ομίλων, δεν επιτρέπουν πολλά περιθώρια αισιοδοξίας σε σχέση με την ταχύτητα περιορισμού των επισφαλειών τουλάχιστον μέχρι τα μέσα του 2017.

Οι δυσκολίες

Τραπεζική πηγή σημειώνει πάντως πως ο SSM γνωρίζει τις δυσκολίες αυτές, συμπληρώνοντας πως «από τα …συμφραζόμενα των στελεχών του εκτιμώ ότι δεν θα υπάρξει πίεση για δραστικές κινήσεις, όπως πώληση δανείων σε funds, τουλάχιστον στο ορατό μέλλον».

Σύμφωνα με τους ίδιους κύκλους, «αυτό που θέλουν να δουν είναι ότι κινούμαστε προς τη σωστή κατεύθυνση και ότι οι δομές μας μπορούν να υποστηρίξουν το πλάνο που έχει καταρτίσει κάθε συστημικός όμιλος, δεδομένου του πολύ μεγάλου όγκου φακέλων που πρέπει να τακτοποιηθούν. Από εκεί και πέρα, η εξέλιξη των κόκκινων δανείων θα εξαρτηθεί σε μεγάλο βαθμό από το πόσο γρήγορα θα ανακάμψει η οικονομία. Το ζητούμενο λοιπόν από τον SSM είναι να είμαστε έτοιμοι να εκμεταλλευτούμε την οικονομική συγκυρία».

Το πτωχευτικό Δίκαιο

Εξάλλου, σε εκκρεμότητα παραμένει η αναμόρφωση του πτωχευτικού Δικαίου, ώστε με ταχείες διαδικασίες οι πιστωτές να προχωρούν σε αναδιάρθρωση υπερδανεισμένων, αλλά υπό προϋποθέσεις βιώσιμων επιχειρήσεων, χωρίς την παρεμπόδιση της διαδικασίας από τους νυν ιδιοκτήτες τους.

Δημόσια θέση επί του θέματος έλαβε την περασμένη εβδομάδα ο πρόεδρος της Eurobank Νίκος Καραμούζης. «Η διαχείριση των προβληματικών δανείων θα πρέπει να γίνει κατά τρόπο που δεν θα ευνοεί τους στρατηγικούς κακοπληρωτές, δεν θα δημιουργεί πτωχευμένες επιχειρήσεις και πλούσιους μετόχους και θα υποχρεώσει τους παλαιούς μετόχους να συμμετέχουν έμπρακτα στην εξυγίανση των επιχειρήσεών τους, αν θέλουν να έχουν άποψη και ρόλο» υποστήριξε σχετικά.

Επιπλέον, πρόσθεσε, «δεν θα επιρρίπτει συστηματικά τα βάρη της εξυγίανσης των προβληματικών δανείων στους υγιείς χρηματοδοτούμενους, δεν θα νοθεύει τον ανταγωνισμό διατηρώντας εν ζωή μη βιώσιμες επιχειρήσεις και θα λαμβάνει πρόνοιες για τους εργαζομένους στις προβληματικές επιχειρήσεις, που δεν έχουν καμία ευθύνη για την κρίση που καλούνται να αντιμετωπίσουν».