Σε αγώνα δρόμου για την κάλυψη των κεφαλαιακών τους αναγκών επιδίδονται από σήμερα οι συστημικές τράπεζες, μετά τη δημοσιοποίηση των αποτελεσμάτων των stress tests από την ΕΚΤ, την ψήφιση του νόμου για την ανακεφαλαιοποίηση και την απόφαση του ΚΥΣΟΙΠ για τη συμμετοχή του Δημοσίου στις ΑΜΚ, που πρόκειται να επισημοποιηθεί εντός της ημέρας με πράξη υπουργικού συμβουλίου.
Οι τράπεζες έχουν προθεσμία να αποστείλουν τα σχέδιά τους στην ΕΚΤ το αργότερο μέχρι την Παρασκευή. Μετά την έγκριση των capital plans θα προκύψει και ο τελικός λογαριασμός για τις Αυξήσεις Μετοχικού Κεφαλαίου (ΑΜΚ).
Ταυτόχρονα, οι τράπεζες ξεκινούν τον τελικό γύρο συζητήσεων και συναντήσεων με ξένους επενδυτές που ήδη κατέχουν θέσεις στα χαρτοφυλάκια τους, αλλά και νέους.
Αναλυτές εκτιμούν ότι οι τράπεζες έχουν ήδη εξασφαλίσει τα κεφάλαια που προκύπτουν από τα βασικά σενάρια των stress tests και επιδιώκουν (τουλάχιστον δύο εξ αυτών) να καλύψουν και μέρος του δυσμενούς σεναρίου.
Οι διοικήσεις και των τεσσάρων συστημικών τραπεζών, με δηλώσεις τους αμέσως μετά τα αποτελέσματα συνολικής αξιολόγησης από την ΕΚΤ, εξέφρασαν την αισιοδοξία τους ότι με βάση τα αποτελέσματα που δημοσιοποιήθηκαν και την προετοιμασία που έχει προηγηθεί θα καλυφθούν από τον ιδιωτικό τομέα τα κεφάλαια που πρέπει, ώστε να ολοκληρωθεί με επιτυχία η διαδικασία ανακεφαλαιοποίησής τους.
Το σχέδιο της πράξης υπουργικού συμβουλίου για την ανακεφαλαιοποίηση που θα αφορά ειδικότερα θέματα της σχετικής διαδικασίας και θα ανακοινωθεί σήμερα, Δευτέρα, οριστικοποιήθηκε χθες στη συνεδρίαση του Κυβερνητικού Συμβουλίου Οικονομικής Πολιτικής.
Η απόφαση του ΚΥΣΟΙΠ
Στην αναλογία 25% μετοχές – 75% CoCos κατέληξανοι διαβουλεύσεις στο Κυβερνητικό Συμβούλιο Οικονομικής Πολιτικής το οποίο ολοκληρώθηκε αργά το βράδυ της Κυριακής. Πρόκειται για την αναλογία των κοινών μετοχών και των υπό αίρεση μετατρέψιμων ομολογιών (CoCos),βάσει της οποίας το ΤΧΣ θα καλύψει το μέρος των κεφαλαιακών αναγκών του δυσμενούς σεναρίου που δεν θα καλυφθεί από ιδιώτες.
Αναλυτικά η ανακοίνωση
Συνεδρίασε σήμερα Κυριακή 1ηΝοεμβρίου το Κυβερνητικό Συμβούλιο Οικονομικής Πολιτικής,τοοποίοενέκρινεκαι εισηγείται προς το Υπουργικό Συμβούλιο,το σχέδιοτης Πράξης Υπουργικού Συμβουλίου που ρυθμίζειτα ειδικότεραζητήματαγια τηδιαδικασία ανακεφαλαιοποίησης τωνπιστωτικών ιδρυμάτων.
Πιο συγκεκριμένα:
– Σε περίπτωση που το Ταμείο Χρηματοπιστωτικής Σταθερότητας(ΤΧΣ)συμμετέχει στη διαδικασία κεφαλαιακής ενίσχυσηςτου άρθρου 7 του ν. 3864/2010 (δηλαδήεφόσονοι βασικές κεφαλαιακές ανάγκες καλύπτονται από ιδιωτική συμμετοχήκαι το ΤΧΣ συμμετέχει στην κάλυψη των αναγκών μόνοτου δυσμενούς σεναρίου),τότε:
α) το 25 % της κεφαλαιακής ενίσχυσηςθα αφοράσε κοινές μετοχές και
β)το 75% της κεφαλαιακής ενίσχυσηςθα αφοράσε υπό αίρεση μετατρέψιμες ομολογίες(CoCos).
–Σε περίπτωση που το ΤΧΣχορηγεί την κεφαλαιακή ενίσχυση του άρθρου 7 του ν. 3864/2010 κατ’ εφαρμογή του άρθρου 6Β του ίδιου νόμου,δηλαδήεφόσονοι βασικές κεφαλαιακές ανάγκες δεν καλύπτονται από ιδιωτική συμμετοχή,τότεοι ανάγκες αυτές καλύπτονταιως εξής:
α)με κοινές μετοχές μέχριτο ύψος του ποσού που απαιτείται για να καλυφθούν ζημίες που το ίδρυμα έχει ήδη υποστεί ή είναι πιθανό να υποστεί στο εγγύς μέλλον,
β) κατά25% με κοινές μετοχές καικατά75% με υπό αίρεση μετατρέψιμες ομολογίες(CoCos)γιατοεναπομείναν ποσόπου θα αντιστοιχούσε σε προληπτική ανακεφαλαιοποίηση.
–Σε ό,τι αφορά τις προνομιούχες μετοχέςτου Ελληνικού Δημοσίου,όπου αυτές υπάρχουν,σε περίπτωση συμμετοχής του ΤΧΣ στην κεφαλαιακή ενίσχυση των τραπεζών αυτέςθα συμμετάσχουν στη διαδικασία καταμερισμού της επιβάρυνσης(burdensharing),σύμφωνα με την προκύπτουσα αποτίμησηόπως προβλέπεται από τις σχετικές διατάξεις.
Η Πράξη Υπουργικού Συμβουλίου αναμένεται να έχει εκδοθεί μέχρι αύριο Δευτέρα 2 Νοεμβρίου 2015.
Μετά από την εξέλιξηαυτή,η κυβέρνηση καλεί τις διοικήσεις τωντεσσάρωνσυστημικών τραπεζών να καταβάλουν κάθε δυνατή προσπάθειαπροκειμένου ναενθαρρύνουνκαι να εξασφαλίσουντη συμμετοχή και εγχώριωνεπενδυτώνκατά τη διαδικασία αύξησης του μετοχικούτουςκεφαλαίου.
